跟你有契约关系的金融机构、银行
或者保险公司是有完全的赔偿义务的
你可以放心的交给它
而Crypto Native数字原生的这批Cyperpunk
追求的是货币完全在个人
Code is law（代码即法律）
对 就这次Trump干了两件事情让大家又爱又恨
一件事情是无论是公链还是数字货币
它都给予了高度的正当性和合法性的背书
并且在立法上试图在解决这个问题
可是他自己个人家族又发行了自己的这个token
被行业和社区的人认为他是在割韭菜
是在套利
我觉得特朗普政府是在回归一个非常古老的传统
就是货币发行权是私人可以拥有的
所以你有没有注意到他上任的第一周
就禁止了CBDC（央行数字货币）的发行
这一点和全球其他国家几乎都是背道而行的
全球其他国家都在积极探讨央行数字货币
而美国如同美元是由美联储这个私营机构发行
而不是由政府发行的一样
我觉得他从某种角度上
在鼓励个人发行自己的资产和货币
这个不仅是符合普通法的要义
也符合美国一贯以来的精神
这是他非常复杂的两面
在早期一定会有乱七八糟的事情
后面会好
又回到你说的
用户可能并不关心这件事情
用户一定只会用市场上最好用的那种货币
对 最好用最安全的
大家觉得它只要不出问题
然后我不管这个数字它是账面计给我的一个数字
还是我真的拥有它
只要我可以用就好了
可能今天您打给我100块钱
我可能下午吃一顿饭就把它给花掉了
所以大家其实不关心它是不是真的属于我
而关心它是不是能够花出去
是的
当年人民银行的一位老行长曾经跟我聊过一个问题
即便在中国
按照法律
个人也是可以发行货币的
比如说泓君
你可以发行一个泓君币
只要周围的人认就行了
你给我任何一个凭证
你写张纸条或者你发一个票证给我都是可以的
就更不用说美国了
实际上这个行为是完全得到法律保护的
有意思
关于稳定币
大家提到它的应用场景
我觉得有一个大家提到非常多的的地方
就是用于跨境的汇款跟结算
对于跨境这一块来说
其实我觉得对普通人来说还是非常痛点的
因为两三个工作日是一个非常正常的时间
但其实它也是一个还挺长的一个时间
因为现在全球的跨境汇款用的基本上是SWIFT系统
您可不可以介绍一下SWIFT系统它是怎么样的
如果底层我们说用区块链技术来做
这两个会有什么不一样
这个也挺有意思的
SWIFT的本质其实是一个叫金融信息服务的提供商
叫Financial Message Provider
它只处理资金的信息流
而不处理资金流
在2018年的时候
我曾经给当时SWIFT的中国区做过一次区块链的报告
也侧面地了解到
其实在当时SWIFT的最高负责人CEO也曾经设想过
SWIFT是不是自己就能发行一个token
在今天你可以把它叫做稳定币
类似于一揽子货币
有点像当时的Libra的想法
但这个想法显然是不可能在当时的历史时期实现的
就是它不可能破坏自己的传统
从处理信息流到资金流
这个不太可能
从整个交易类型来说
或者说大家关心的稳定币的应用场景
可以把它分成大的三类
第一类是B2B就是全球的大宗贸易结算
拿稳定币来交收
这个场景其实是非常适合的
它基本上是一个大宗的玩家
一个全球体量非常庞大
但是参与者并不多的一个巨头的游戏
第二类是大家熟悉的B2C
比如说游戏点卡
或者是一些数字产品
当然有跨境电商
现在也越来越多的
据我们的了解
大概有15%到20%的量
日益开始切换到稳定币这个应用场景
当然这里有各种原因
比如说包括全球很多国家的汇率波动问题
我们把它叫汇率困难国家
相应的参与的商家就有十足的动力
在收到法币的第一时间
把它换成稳定币
实际上就是换成了美元来保持它的利润
否则的话它可能当天波动就10%
甚至20%、30%的利润就没有了
第三类当然就是C2C
C2C就是传统的Remittance（汇款）
在过去这里的玩家
比如说西联汇款
MoneyGram这些其实都开始介入这个领域了
尤其是MoneyGram 2023年开始
就开始跟Stellar做了全面的合作
其实我们在中东也遇到了它们
我们同时在竞争中东的Remittance（汇款）的市场
MoneyGram和Stellar一起
我们是另外一方
而且中东各国的央行也反复在开会讨论
如何可以利用稳定币为代表的
新兴的支付网络来绕开SWIFT
第一个来捍卫国家的金融主权
确保它的金融稳定性
不完全依赖于外部性
第二个其实对个人用户来说也是有好处的
因为它可以更低成本地实时地把钱汇兑出来
比如说中东的这些劳工多数都是南亚和东南亚的人
他需要把钱每个月汇回到家里
以前 一个是汇款的手续费高
一个是周期会比较长
有的时候还收不到
通过稳定币在链上交收的方法
降低了它的手续费
并且有办法部分地克服汇率波动的问题
都是很受欢迎的
但确实很多朋友经常会问说
有没有什么创新的场景
我的观点通常会让大家扫兴
没有什么创新的场景
而是金融基础设施一贯以来支持的
所有的场景都会逐步地第次过渡到
以稳定为代表的结算工具上来
所以它只是个过程
并不存在创造一个全新的场景
而是过去所有的交易手段、交易工具
都会被稳定币替代
我对这一点是充满信心的
您觉得区块链改变的是哪一层
它更改变的是金融基础设施机构还是金融机构
当然都会有改变
但是总体来说
就像你刚才问了一个特别好的问题
用户其实对这个是无感的
而绝大多数金融机构的从业者
某种程度上都只是金融基础设施的使用者
就好比今天我们打电话的时候
你其实并不清楚到底是切换到了4G网络还是5G网络
对于绝大多数普通的金融机构的从业者
只要他不负责后台业务的话
他其实也并不真的知道全球的资金到底是怎么跑的
如果一定要选一个的话
当然是对金融基础设施的机构变化更大
但是前端的金融机构享受的福利是不一样的
因为它发行的资产类别变了
它可以发行稳定币了
它可以发行新的数字资产了
这些来说它的体验也是很直接的
对于最终用户来说
这个体验是反的
他可能并不知道金融基础设施机构
遇到了多么大的历史性的变化
他知道的只是我可以买一个新的资产了
他的收益率更高了
或者是说我可以有新的汇款方式
它的成本更低效率更高了
所以这个感受是不同的
你觉得你们现在做的事情
在整个金融产业链的哪个环节呢
我们也提了一个非常雄心勃勃的口号
我们希望成为Web3的Visa
这个其实只是说我们在商业模式上
仍然致力于实现一个Payment Network
一个全球的支付清算网络
这是我们的商业模式的选择
但是实际上我个人认为
在全球来看存在这个差序的秩序安排
也就是说在未来全球的在以稳定币为代表的
新的演进的金融时代
仍然是由Visa、万事达为代表的
传统的金融基础设施巨头来垄断定价权
它们来推动各家商业银行和支付机构
走向新的技术标准和新的稳定币货币的实践
你可以把它理解成为两万多家银行
组成的一个联邦自治体
它当然有足够的定价权
它说了算
你的定价权指的是不是整个交易的手续费的那些
对 交易手续费是大家相对容易理解的一个最终的呈现
但实际上来说
它有非常复杂的业务规则
这里涉及到各方的权益和风险
如果说它们代表传统的话
在第二个层面有可能来引领新的创新
并且局部地改善过去的金融秩序的
有可能是以Ripple和Stellar为代表的
美国的这些新兴的把它叫公链也好
生态也好
它们有可能是第二个阶段主要的玩家
从我们的定位来说
我觉得要依托或者服从于全球秩序来看
我们更多地把自己定位成
以亚太为核心的新兴市场的Web3的Visa
或者说一个支付清算网络
当然是完全以稳定币来驱动的
所以我们会更看以新加坡为代表的东南亚市场
以迪拜、阿布扎比为代表的中东市场
还有LatAm就是拉美、巴西、墨西哥、阿根廷为代表的
广义的拉丁美洲市场
当然也包括非洲
这些新兴市场里边
因为它们是弱势货币
汇率波动很大
即便是央行
它们的监管能力
以及它们的商业银行支付机构的技术
和业务能力都是缺失的
所以我们试图在全球这个秩序格局下形成一个补位
我们更多的是新兴市场里边
我们也很愿意积极地参与到Visa、万事达
甚至Ripple、Stellar定义的主要的这个规则网络里面
参与它们的游戏
跟它们一起来建构全球新的金融基础设施
这是我们的定位和选择
Visa现在有覆盖你刚刚提到的东南亚市场、中东市场
还有拉美市场吗
当然 它们是全球巨头 它都有
您为什么觉得您在这几个市场里面还是有机会的
我们的同业其实并不在Visa这个层面
我们还远远到不了
我们对标的同业还是Ripple和Stellar
就是这种新兴的创新先锋
但是即便是Ripple、Stellar
当然也包括我们
也要服从Visa和万事达定义的这个游戏规则
Visa之所以是Visa
是因为它背后这22,000多家银行
你要进入这个网络
当然要接受它的游戏规则
当然如果有机会和它们一起来定义新的创新
这就是机会了.
非常有意思
那我们就先这样
好 谢谢你时间 拜拜
好了 这就是我们今天的节目
如果大家喜欢我们的节目
记得给我们写评论、写留言
中国的听众可以通过小宇宙、苹果播客、喜马拉雅
蜻蜓FM、荔枝FM来收听关注我们
海外的听众可以通过苹果播客、Spotify
也可以在YouTube上搜索“硅谷101播客”来关注我们
当然我们的播客也入驻到哔哩哔哩了
如果大家想在视频网站上看播客的话
也可以搜索“硅谷101播客”找到我们
另外我们播客的文字稿
也会发表在我们微信公众号“硅谷101”上
我是泓君
感谢大家的收听
发表回复